In ausländischen Praxis hat sich der Begriff "Hedgefonds" für mehr als 50 Jahren verwendet worden, aber selbst jetzt, viele Fachleute finden es schwierig, eine genaue Definition dieses Finanzinstitut zu geben.Das Problem liegt in der Vielfalt der Strategien und Instrumente, die eine Vielzahl von Hedge-Fonds zu verwenden, da die Themen der Investitionstätigkeit, so wird es unglaublich schwierig, alle ihre Aktivitäten in einer Definition unterzubringen.
Der wichtigste Unterschied zu traditionellen Investmentfonds - in der Lage, alternative Strategien wie Leerverkäufe nutzen.Dies bedeutet, dass Einkommen Hedge-Fonds hat eine viel geringere Korrelation mit der Richtung des Marktes, im Gegensatz zu herkömmlichen.Darüber hinaus ist der Hedge-Fonds in der Lage, einen Gewinn zu machen, einschließlich einem fallenden Markt, nicht nur in Wertpapiere, sondern auch in Währungen und Derivate investieren, so dass der Hedgefonds-Branche ist sehr vielfältig in Bezug auf die Analyse des Verhaltens ihrer Strategien in verschiedenenFormen der Objekte und Subjekte der Investitionstätigkeit.
Verantwortung der Subjekte der Investitionstätigkeit, und die Gruppe von Hedgefonds, einschließlich, spiegelt wider, wie Entitäten unterliegen dem Anlage- oder sonstige Risiken.
Investitionen in die russischen Finanzmarkt kann auf eine Gruppe von Technologien und Strategien für die Investition in den Märkten, an Typ zugeschrieben werden.Die Verteilung der Wirksamkeit von Hedge Fonds mit dieser Strategie, hat nicht nur die höchste Rate der Standardabweichung, aber die hohe Rate der Selbstbeteiligung.Traditionelle Themen der Investitionstätigkeit unterliegt diesen Trend ebenso wie Hedge-Fonds.
Traditionell, Hedgefonds, Finanzinstitute gelten als hohes Risiko und die ursprünglich für vermögende Privatpersonen bestimmt.Das Hauptinteresse der institutionellen Investoren in den Hedgefonds kamen nach drei Jahren der "Bär" Markt in den Jahren 2000-2002., Wenn die Aktien- und Anleihemärkte nicht profitabel sind, im Gegensatz zu den Hedgefonds-Branche.Eine ähnliche Situation ist nun beobachtet, wenn große institutionelle Investoren fangen an, nach Möglichkeiten suchen, um in Hedgefonds investieren.
Zur Analyse der Möglichkeit der Verringerung des Risikos des Portfolios über die Investition in einen Hedge-Fonds können sich vorstellen, eine hypothetische Fonds, die vollständig aus Investmentfonds "X".Dieser Fonds soll auf das Ergebnis fokussiert werden aufgrund der Marktbedingungen und der durch seine Erhöhung der Investitionen in die verschiedenen Arten von Schulden, vorwiegend in Anleihen verschiedener Typen und zur Verfügung gestellt Marktwert.Die Wahl der spezielle Arten von Wertpapieren für die Umsetzung der Strategie auf der Grundlage einer detaillierten Analyse der Kredit Merkmalen des Emittenten erfolgt auf der Grundlage, wie wahrscheinlich die Aussichten auf weitere positive Neubewertung des Kreditrisikos sowie zur Rangliste der Marktbedingungen zu erhöhen.Da somit das Objekt der Investition sind Anleihen, ist die Risikofaktoren des Investmentfonds geringer als die von der RTS-Index.
Analyse zeigt, dass Hedge-Fonds kann und sollte als eine Investition Werkzeug, das Themen der Investitionstätigkeit implementieren können, um deutlich verbessern Portfoliorenditen und Risikoreduzierung betrachtet werden.Es gibt ein großes Potenzial für die Fonds-Manager von Hedge-Fonds in einen systematischen Ansatz zur Diversifizierung des Portfolios unter Berücksichtigung der Verwendung unterschiedlicher Strategien und Werkzeuge, um eine signifikante Reduktion des Risikos zu erzielen und zur Verbesserung der Risiko / Rendite-Verhältnis der Korrelation zwischen Hedge-Fonds.
Verwendung solcher Technologien und Ressourcen zu einem großen Teil auch zu erweitern und Variabilität der Aktion bei der Investition für die Themen dieser Tätigkeit.
