Mi volatilitás?Ez a kifejezés az árak változékonyságát.Ha a diagram, hogy meghatározza a minimális és maximális árat egy bizonyos ideig, akkor a távolság ezen értékek között van a szóródási tartományát.Ez a volatilitás.Ha az ár a drasztikusan megnövekedett vagy csökkent, a volatilitás magas lesz.Ha a tartomány változások ingadozni fog egy szűk tartományban, a - alacsony.
eredete A kifejezés "volatilitása" származik «illékony» - Közel francia szó, ami viszont jött a latin «volatilis» - «gyors", "illékony".Érdemes megjegyezni, hogy a francia nyelvet, és egy másik meghatározást a volatilitás.Ez a kifejezés szintén említett túlértékelés.
volatilitás
elmélet Ez az elmélet alapja a változások elemzését a gazdasági mutatók: a kamatlábak, az árak, és így tovább.Ez figyelembe veszi a változások zajlanak hosszú ideig.Annak meghatározása, hogy mi a volatilitás, ökonometriai két fő összetevője.Az első - a trend, ha áringadozás szerint történik egyes törvények.Másodszor - volatilitás, amikor a változások véletlen.Ahhoz, hogy pontosan megjósolják a helyzet, szükséges, hogy ne csak a középérték hanem a várható eltérés az átlagtól.
Például, az elemzés az értékpapírpiac kell tekinteni véletlen eltérés mutatók, mint a költsége részvényopciók, részvények és egyéb pénzügyi eszközök nagymértékben függ a kockázatokat.Az elmélet által kifejlesztett volatilitás az amerikai közgazdász, Robert Engle.Megállapította, hogy az eltérés a tendencia változott jelentősen az idő múlásával - időszakokra kisebb változások követ időszakok erős.Az igazi árfolyam-volatilitás változó, hosszú távú közgazdászok segítségével elemezhetik csak statikus módszerek alapján állandóságát ez a mutató.Robert Engle 1982-ben, kifejlesztett egy modellt, amely magában foglalja a változó spread volatilitás, amellyel lehetővé vált, hogy megjósolni árváltozások.
típusai volatilitás
Tekintettel arra, hogy ez a volatilitás, szükséges megjegyezni, kétféle: történelmi értéket és várható.Történelmi nézetek - az intézkedés egyenlő a szórás az ár egy pénzügyi eszköz egy meghatározott ideig, amely alapján számítják ki a rendelkezésre álló információkat az értékét.Ha beszélünk a várható piaci volatilitás, ez a mutató alapján számított értéke a pénzügyi instrumentum azon a feltételezésen alapul, hogy a piaci ár tükrözi a kockázatokat.
a piacon figyelembe kell venni nemcsak az irányt, hanem azt az időszakot, amely változás áll be, ez érinti a valószínűsége, hogy az eszközök árára értéket meghaladja a kritikus résztvevő.Hogy a rekordot volatilitás a piacon, mint egész, meg kell számítani a volatilitás a tőzsdeindex.
Hogyan és miért volatilitás mérése
A legegyszerűbb módja annak, hogy ezt az indexet meghatározzuk indikátorként a szórást és használata igazi árkategóriában - ATR.Az első dolog, hogy meghatározza az átlagos érték a volatilitás a devizapár hosszú időn, majd az elemzés szükséges hangsúlyozni az arány a jelenlegi és az átlagos volatilitás.
határozza meg, hogy az ilyen árfolyam-ingadozás, akkor meg kell vizsgálni a potenciális jövedelmezőségét a devizapár.Amikor a változás mértéke az árak magas szinten, és ezzel egy időben elterjedt jelentéktelen, meg tudjuk beszélni a magas jövedelmezőség.Érdemes megjegyezni, hogy a magas ingadozása járó nagyobb kockázatot, mivel a védelmi érdekében "stop loss" elengedhetetlen, és növeli a potenciális veszteségeket.
Bollinger szalagok
elképzelni, amit a volatilitás használata szükséges tájékoztató mutató - Bollinger.Úgy fest a csatorna árak jelentősen kitágul, hogy bekattant változásokat.Ha a minta szűk sávban, azt jelezheti a kezdete egy jövedelmező forgalmat, de érdemes megjegyezni, hogy gyakran ezek a bontások lehet hamis.Amikor mi határozza meg az átlagos értéke a volatilitás a devizapár a nap, akkor generált napi minimum és maximum veszi ez a szám, és végül kap egy gólt, és figyelembe a hozam a rend forgalomba "stop loss".
Például, ha figyelembe vesszük, hogy egy-két nap általában megy belül a száz pontot, nincs szükség, hogy egy "stop loss" a parttól kétszáz és nincs értelme, hogy számíthat a nagy nyereség meghaladja az átlagos napi tartományban.Ha elemezzük az ár kockázatot a pénzügyi piacokon, akkor például a számítás során figyelembe kell venni a volatilitás a részvények nem nagyon ár sorrendjét és a sorrend a relatív változások.Így képes arra, hogy jobban összehasonlíthatóak a különböző eszközök.Például, az új részvényeket lehet tízszer növelése és az érték csökkenésének, ezért várják a volatilitás a részvények, az abszolút értékek lehetetlen.Ezen kívül, a sorrend a relatív változás sokkal stabilabb, abban az értelemben, hogy a középérték és a variancia stacionárius összehasonlítva az azonos jellemzőkkel nem elemezzük árakat.Mindenesetre, mint általában hiszik.
volatilitásmutatók
Annak ellenére, hogy sok munkavállaló foglalkozó központok azzal érvelnek, hogy a volatilitás a devizapár jelzi a jó jövedelmezőség a tranzakció, ne felejtsük el, hogy a magas ingadozása - ez megnövekedett kockázatot.Az illékony pár szerencse viszont gyorsan, és a veszteségek jelentősen növekedni fog.Kockázatok csökkentésére, mindig használnunk kell a rend "stop loss", még akkor is, ha a piac irányába mutat a nyereség, és nem mond semmit arról a lehetséges veszteségek.A forex piacon a volatilitás mutatói Bollinger szalagok, CCI, indikátorok Chaikin.Is használják, mint teljesítménymutatók és a szórás.
