riscul valutar Hedging - este un set de măsuri și operațiuni efectuate cu instrumentele de pe piața instrumentelor derivate, care includ opțiuni, contracte futures, forward, care vizează reducerea impactului asupra rezultatelor finale ale riscului companiei.În cazul asigurărilor de riscuri bănci de schimb avocatii active acoperite planificat să cumpere sau moneda disponibile.
Într-o criză riscuri pentru companii care fac afaceri în diferite sectoare ale economiei, a crescut uneori.În sectorul financiar, în special creste riscul de pierderi sau deficit în venituri.Astfel, este necesar să se efectueze acoperire a riscului valutar.
, conceptul de riscul de evenimente adverse este ofensator sau consecințele acestora care conduc la daune colaterale sau pierderi directe.Cea mai mare importanță sunt monedă, de investiții și riscul de credit.Ei nu duce doar la o deteriorare gravă a mediului financiar al companiei, dar în cele din urmă poate duce la faliment sau pierdere de capital.Presiune
este în primul rând cu privire la riscul valutar este probabilitatea de apariție a efectelor adverse ale schimbărilor în valută străină relații cursului de schimb în național sau de modificări în volumul veniturilor obținute în străinătate atunci când sunt convertite.Aceste riscuri sunt în principal asociate cu diversificarea și internaționalizarea activităților băncilor operațiunilor efectuate în aceste facilități.
Este important de remarcat modificarea cursurilor de schimb este influențat de numeroși factori.Aici, de exemplu, includ factorul psihologic, care se manifestă în probleme nerezidenților în valută și companiile naționale, preaplin regulat de la o țară la alta fluxurilor de numerar, și, în cele din urmă, speculațiile.Pentru a evita sau a reduce pierderile în această situație, să valută hedging.
impact semnificativ asupra ratei schimbare a monedei naționale are un efect băncile centrale din țările ale căror monede funcționează cu investitorul.Pentru cursul de schimb, acest factor este cel mai important.
Consolidarea acestor riscuri forțând instituții financiare, în primul rând băncile la necesitatea de a minimiza efectele negative de o asigurare sau de efectuarea de acoperire valută.
Când asigurarea riscului valutar pe termen lung folosind contracte swap, care sunt o combinație de înainte contract forward și la fața locului de numerar.În esență, o asociație opune conversia tranzacțiilor valutare în același cuantum cu date diferite de valoare.Acest risc valutar de acoperire este deosebit de util băncilor, ca urmare nu se formează pozițiile valutare neacoperite, ca același volum de datorii bancare și creanțe în valută.Rezultatul este că swap permite participanților să împărtășească riscurile pieței financiare, astfel achitarea efectele cele mai negative.Utilizarea
de astfel de tranzacții este necesar, la încheierea de contracte forward pe termen lung au dificultati din cauza temerilor legate de banca pe care cealaltă parte nu își îndeplinește termenii săi contractuali înainte de expirarea contractului.
riscurile valutare acoperire: soiuri de swap-uri
Primul tip este similar cu contra credit de înregistrare, atunci când băncile împrumuta exprimate în diferite valute, sau credite cu aceeași scadență aproximativ.
Într-o a doua variantă de realizare a două bănci este un acord pentru vânzarea sau cumpărarea de valută străină la rate la fața locului.Tranzacția se desfășoară în viitor sau într-un termen prestabilit.
Trebuie remarcat faptul că valută străină de acoperire în cazul circuitului bine construit va proteja nu numai compania dumneavoastră, dar, de asemenea, pe termen lung va oferi profit suplimentar.
