כל המשתתפים בשוק המניות הם הבעלים של ניירות הערך, הכולל של אשר נקרא תיק. תיק ניירות ערך - פירושו כל ניירות ערך (מניות מכל הסוגים, איגרות חוב ומכשירים אחרים), כי הם אוכלוסייה מסוימת ושייכים לאותו האדם (טבעי או משפטי).
בדרך כלל, תיק מכיל מכשירים ומנפיקים של רמות שונות פיננסיים.הדבר נעשה כדי לספק בטיחות והגנה טובות יותר מפני הפסדים אפשריים.מחזיקים מאחד בתיק שלה לעתים קרובות מנוגד בתכלית לנייר של חברות וארגונים שונים.תיק תלוי לחלוטין בבעל הפוליסה.כמו כן יצר וחברות הפורטפוליו.
ניירות הערך הוא שוק שבו חשוב לי תחושה אינטואיטיבית למטרות רווח.יש תיק ניירות הערך של בעלים בודדים דמיון עם תיקים של בעלים אחרים.הם נמצאים בבחירה הראשונית של כיוון ומנהלים על פי קריטריונים מסוימים.
משקיע התנהגות עשויה להיות שונה.המקרה לעיל נקרא בניית הגנת תיק.במילים אחרות, תיק הגנת נוצר מהמסמכים מוצעים קורס המתאפיין שברירים יחסית.כגון תיק בדרך כלל nizkodohoden.משקל נגד גישת
זה תיק האגרסיבי - קבוצה מסוימת של מסמכים שנרכשו על ידי הבעלים של אשר נגדם צופים עלייה חדה בקורס.עם זאת, ציפיות כאלה הן צפויות רק, כך ההיווצרות של תיק אגרסיווי תמיד כרוכה בסיכונים רציניים.אתה צריך להבין שיותר סיכויים שלך לקבל כסף אמבולנסים, סביר יותר להיכנס לאזור נזיל.
- נוצר על ידי קבוצה של ניירות ערך ש, על פי הרעיונות של המשקיע רציונאלי משלבת אמינות, נזילות ורווחיות.בחירת
של אסטרטגיה של המשקיע תלוי במצב השוק ובאמונות האישיות שלו.תיק השוק הוא מוצר נפרד.העקרונות העיקריים של תיק maloriskovogo ההיווצרות הם כדלקמן.זהו עיקרון שמרנות (סיכונים אפשריים מכוסים על ידי הכנסות מהשקעות ונכסים אמינות), את העיקרון של גיוון (משוערת הכנסה נמוכה של ניירות הערך עשוי להתקזז על ידי הכנסות גבוהות יותר בצד השני), את העיקרון של נזילות מספקות (חלקה של ההכנסה מהירה אסור ליפול מתחת לרמה מספיקה לגבוהה הנוכחי עסקות).התיק האופטימלי
מורכב של אותם נכסים, המתאפיינים בסיכון מינימאלי בהשוואה לסוגים אחרים של תיקים.המידה של סיכון - היא סטיית התקן, המאפיינת את ההסתברות של חריגה משיעור תשואה הצפוי על ערך.סיכון ותשואה צפויה הם שני פרמטרים אופציונליים של כל תיק.
היום את שוק המניות ברוסיה המפתחת די במהירות.ישנם שווקים חדשים המניות, ניירות ערך חדשים שהונפקו, הגדלת הנפח השנתי של עסקות עימם.בנסיבות כאלה, ההתנהגות סבירה ביותר הופכת למדיניות של יצירת התיק האופטימלי.יש כמה מודל מתמטי, המאפשר לך למצוא את מבנה התיק האופטימלי.אתה יכול להשתמש בו כדי לחשב את הסכום שצריך להיות מושקע בתיק.מודל מתמטי מאפשר לך לראות את היחס של מניות והכנסות הצפויות במונחי אחוז.
ישנן שני גישות לבחירה של ניירות ערך - ניתוח טכני ויסודי.הראשון קשור למחקר של מחירים, השני - המצב הכלכלי הכללי.
