A economia mundial 70-80-s do século passado, uma instabilidade sem precedentes era comum.Picos de preços foram expostos praticamente todos os produtos.Qualquer actividade empresarial está intimamente ligado com certeza era um risco.Em espanhol, a palavra "Risko" chamado rock com declive íngreme.Queimaduras em meu dicionário em risco apropriou dupla propriedade.Perigo em primeiro lugar, espera-se, em contraste, o risco é definido como a ação na esperança de um desfecho feliz ao acaso.
então que houve o início de estratégias de gestão de riscos.
para atenuar e eliminar o risco financeiro foi inventado muitas maneiras e ferramentas, conhecidos coletivamente como hedging.Hedging - seguros de riscos na esfera financeira, que se expressa ocupação posições opostas no mercado de ativos.Traduzida como "cobertura" significa "cerca", "proteção".Cobertura cambial é utilizado em uma variedade de situações.Lucro sobre as flutuações cambiais das cotações e valor de booms envolve profundo estudo da situação do mercado, bem como o desenvolvimento de estratégias para a prevenção de riscos.
considerando o seguro de transações financeiras em termos de tecnologia, podemos distinguir claramente dois tipos de cobertura.Esta é uma curta e uma longa sebe.A primeira envolve a venda de contratos de futuros, a segunda compra de contratos futuros.Opções de cobertura de risco considerados separadamente, os vendedores de opções são amplamente utilizados na prática do delta hedging.
Ao proceder a quaisquer operações de hedge é necessário realizar duas etapas.Primeiro - é abrir uma posição em um contrato de futuros, o segundo - a sua fechamento da transação inversa.Personificação clássico, em que há um hedge - quando os contratos são as duas posições com respeito a um único e mesmo produto para o mesmo montante nas mesmas linhas de abastecimento (dentro de um mês).
considerando hedge de venda pode-se notar que este tipo de seguro é usar a posição vendida mercado de futuros na presença de uma posição longa no mercado à vista.Nesta forma de realização, leva-se o preço de protecção dos produtos em que se pretendia vender.Este método é amplamente utilizado pelos vendedores de bens reais que desejam proteger-se da queda dos preços.Hedges deste tipo são usados para proteger os estoques de bens ou instrumentos financeiros que não são abrangidos pelas transacções de tipo para a frente.Hedge curta tem encontrado aplicação em casos de necessidade de proteger o preço ainda não tomou a produção ou aquisição acordos sobre contratos a prazo.
compra Hedging compra um contrato de futuros do proprietário da posição vendida no mercado.Como resultado, o preço fixo de compra dos bens.Hedge é protegidos contra os riscos que possam surgir no curso das vendas a prazo a preços fixos, aumento dos preços das commodities, é amplamente utilizado na fabricação, que tem um preço estável.Empresas intermediárias que tenham entrado em operação, calculada com a compra de bens no futuro, empresa-processadores usam este tipo de seguro financeiro.
