Ce este volatilitate?Acest termen se referă la variabilitatea prețurilor.Dacă graficul pentru a determina valoarea minimă și prețul maxim pentru o anumită perioadă, atunci distanța dintre aceste valori este intervalul de variabilitate.Aceasta este volatilitatea.În cazul în care prețul de drastic crescut sau a scăzut, volatilitatea va fi mare.În cazul în care gama de schimbări vor fluctua într-un interval îngust, The - scăzut.
Originea termenului Termenul "volatilitatea" vine de la "volatil» - Orientul cuvânt francez, care, la rândul său, a venit din latinescul «volatilis» - «rapid", "volatile".Este de remarcat faptul că în limba franceză și să aibă o definiție diferită de volatilitate.Acest termen este, de asemenea, face referire la supraevaluare.
teorie volatilitate
Această teorie se bazează pe analiza schimbărilor de orice indicatori economici: ratele dobânzilor, prețurile și așa mai departe.Aceasta ia în considerare schimbările care au loc pentru o perioadă lungă de timp.Determinarea ce volatilitatea, Econometrie sunt două componente principale.Primul - tendința când fluctuația prețurilor are loc în conformitate cu anumite legi.În al doilea rând - volatilitate, atunci când se schimbă sunt aleatoare.Pentru a prezice cu exactitate situația, este necesar să se ia în considerare nu numai valoarea medie, dar și abaterea așteptată de media.
De exemplu, analiza pieței valorilor mobiliare trebuie să fie luate în considerare indicatori abatere aleatoare, deoarece costul de opțiuni pe acțiuni, acțiuni și alte instrumente financiare este foarte dependentă de riscurile.Teoria dezvoltată de volatilitatea economistului american Robert Engle.El a stabilit că abaterea de la tendința ar putea schimba în mod semnificativ în timp - perioade modificări minore urmate de perioade de puternice.Schimbul real de rata volatilitatea variabila, economiștii și pe termen lung pentru a analiza doar metode statice bazate pe constanța acestui indicator.Robert Engle in 1982, a dezvoltat un model, care implică o volatilitate răspândire variabilă, cu care a devenit posibil sa se prevada modificări de preț.
Tipuri volatilitate
Având în vedere că această volatilitate, este necesar de menționat două tipuri: valoare istorică și de așteptat.Vizualizari istorice - o măsură egală cu deviația standard a prețului unui instrument financiar pentru o perioadă de timp, care este calculată pe baza informațiilor disponibile cu privire la valoarea acesteia.Dacă vorbim despre volatilitatea așteptată pe piață, acest indicator se calculează pe baza valorii unui instrument financiar bazat pe presupunerea că prețul de piață reflectă riscurile.
pe piață ar trebui să ia în considerare nu numai directia, dar, de asemenea, perioada pentru care există o schimbare, deoarece afectează probabilitatea ca prețul activelor depășește valoarea critică participantului.Pentru a seta volatilitatea record de piață ca un întreg, este necesar să se calculeze volatilitatea indicele bursier.
Cum și de ce se măsoară volatilitatea
Cel mai simplu mod de a determina acest indice ca un indicator al abaterii standard și utilizarea gamă de preț adevărat - ATR.Primul lucru pentru a determina valoarea medie pentru volatilitatea perechea monedei sale pe o perioadă lungă de timp, iar apoi în analiza necesară pentru a sublinia raportul de volatilitate curent și medie.
stabilește că volatilitatea prețurilor, cum ar, este necesar să se analizeze profitabilitatea potențială a, perechea valutară.În cazul în care rata de schimbare a prețurilor la un nivel ridicat, iar în același timp, răspândirea este nesemnificativă, putem vorbi despre profitabilitatea ridicată.Este de remarcat faptul că nivelul ridicat de volatilitate asociate cu un risc mai mare, deoarece de protecție pentru "stop loss" este esențială, și crește, de asemenea pierderile potențiale.Benzile Bollinger
a vizualiza ceea ce este necesar pentru a utiliza volatilitatea un indicator informativ - Bollinger.Picteaza un canal pentru prețurile se extinde în mod semnificativ atunci când se fixează modificări.Dacă proba este într-un interval îngust, se poate indica începutul unui trafic lucrative, dar merita sa ne amintim care de multe ori aceste avarii pot fi false.Când ne-am defini valoarea medie a volatilității perechi valutare ale zilei, putem generate de minim zilnic sau maxim ia această cifră și, eventual, a lua un gol și luând randamentul introducerii ordin "stop loss".
De exemplu, dacă luăm în considerare că o pereche de zi, de obicei, se duce în o sută de puncte, nu este nevoie de a pune un "stop loss" la o distanță de două sute și nu are nici un sens să conta pe profituri mari în exces din gama mediu zilnic.Dacă analizăm riscul de preț de pe piețele financiare, se, de exemplu, calculul trebuie să ia în considerare volatilitatea acțiunilor nu este secvență preț foarte și secvența de schimbări relative.Astfel, este capabil de a realiza o mai mare comparabilitate a diferitelor active.De exemplu, noile acțiuni ar putea fi de zece ori crește și scădere în valoare, astfel încât se așteaptă ca volatilitatea acțiunilor, folosind valori absolute este imposibil.În plus, secvența de schimbare relative este mult mai stabil, în sensul că valoarea sa medie și varianță sunt staționare în comparație cu aceleași caracteristici nu sunt analizate prețurile.În orice caz, așa cum se crede.
indicatori de volatilitate
În ciuda faptului că mulți angajați care se ocupă de centre susțin că volatilitatea, perechea valutară indică bună rentabilitate a tranzacției, nu uitați că nivelul ridicat de volatilitate - acest risc crescut.În pereche noroc volatil poate transforma rapid, iar pierderile vor crește semnificativ.Pentru a reduce riscurile, ar trebui să utilizați întotdeauna comanda "stop loss", chiar dacă piața merge în direcția de profit, și nu spune nimic despre pierderile potențiale.Pe piața valutară pentru a indicatorilor de volatilitate sunt Benzile Bollinger, CCI, Indicatori Chaikin.De asemenea, utilizat ca indicatori de performanță și deviația standard.
